ธนาคารยูโอบี ประเทศไทย จัดงานสัมมนาการลงทุนปี 2568 โดยให้ข้อมูลเชิงลึกและกลยุทธ์การลงทุนท่ามกลางสภาวะตลาดที่มีความผันผวน แนะนำสร้างพอร์ตการลงทุนที่แข็งแกร่งผ่าน Core Investment ผ่านกลยุทธ์กระจายการลงทุนในสินทรัพย์ที่หลากหลาย (Multi-asset) และตราสารหนี้ระดับ Investment grade เพื่อตอบโจทย์วัตถุประสงค์ทางการเงินในระยะยาว นอกจากนี้ ในงานสัมมนายังได้แนะนำถึงโอกาสในการลงทุน โดยเน้นกลยุทธ์ที่มุ่งสร้างรายได้ผ่านการลงทุนในหุ้นคุณภาพดีที่มีเงินปันผลเพื่อสร้างรายได้ประจำที่มั่นคง และการใช้ประโยชน์จากนโยบายของประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ เพื่อคว้าโอกาสในการลงทุนที่หลากหลาย
แนวโน้มเศรษฐกิจโลกในปี 2568 จะมีความไม่แน่นอนและความผันผวนที่สูงขึ้นจากการกลับมาของประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ การดำเนินนโยบายที่เปลี่ยนไปจะส่งผลต่อเศรษฐกิจสหรัฐฯ และเศรษฐกิจโลก ผลกระทบด้านเงินเฟ้อที่คาดว่าจะได้รับแรงกดดัน โดยเฉพาะจากภาษีการค้า สิ่งสำคัญที่นักลงทุนต้องติดตามคือการบังคับใช้ภาษีสินค้านำเข้า ที่มีการเปลี่ยนแปลงและมีการประกาศจากโดนัลด์ ทรัมป์อย่างต่อเนื่อง โดยเราคาดว่าจะเริ่มเห็นความชัดเจนในรายละเอียดมากขึ้นในช่วงไตรมาสที่ 2 ปี 2568 และคาดว่าจะดำเนินการอย่างเต็มรูปแบบภายในครึ่งแรกของปี 2569
แนวโน้มการเติบโตทางเศรษฐกิจของประเทศไทยยังคงมีความยืดหยุ่นแม้จะเผชิญกับความท้าทายจากภายนอก
การคาดการณ์ผลิตภัณฑ์รวมในประเทศของประเทศไทยคาดว่าจะเติบโตร้อยละ 2.9 ในปี 2568 โดยได้รับแรงหนุนจากงบกระตุ้นเศรษฐกิจจำนวนมากและความคาดหวังในการใช้จ่ายของผู้บริโภคที่ดีขึ้น นายเอ็นริโก้ ทานูวิดจายา นักเศรษฐศาสตร์ Global Economics and Market Research กลุ่มธนาคารยูโอบี กล่าวว่า “เม็ดเงินกระตุ้นเศรษฐกิจของรัฐบาลยังคงเป็นปัจจัยสำคัญในการขับเคลื่อนการเติบโต แม้ว่าการท่องเที่ยวจะทำได้ไม่ดีนักในปีที่แล้ว การปรับปรุงนโยบายวีซ่าและการเปลี่ยนแปลงรูปแบบการส่งออกน่าจะเป็นสิ่งที่สนับสนุนการฟื้นตัว โดยเฉพาะอย่างยิ่งในการส่งออกสินค้าไปยังภูมิภาค แทนที่สหรัฐฯ เราคาดการณ์ว่าปีนี้จะมีนักท่องเที่ยว 37.5 ล้านคน การส่งออกเพิ่มขึ้นร้อยละ 2 และเพิ่มงบประมาณอัดฉีดมากกว่าร้อยละ 4.5 อย่างไรก็ตาม ความท้าทายต่างๆ เช่น หนี้ครัวเรือนที่สูงและความสามารถในการชำระหนี้ที่ยังคงจำกัด การฟื้นตัวในประเทศไทยได้รับแรงผลักดันจากภาคบริการเป็นส่วนใหญ่ ซึ่งคาดว่าจะนำไปสู่การเติบโตในปี 2568”
คำแนะนำด้านการลงทุนเชิงกลยุทธ์สำหรับนักลงทุน
ระหว่างงานสัมมนา ทีมที่ปรึกษาด้านการลงทุนของยูโอบีได้เน้นย้ำความสำคัญของการสร้างพอร์ตการลงทุนที่มีความยืดหยุ่น เพื่อรับมือกับความผันผวนจากความไม่แน่นอนจากนโยบาย โดยแนะนำให้นักลงทุนจัดสรรเงินลงทุนในตราสารหนี้ระดับ Investment Grade เพื่อสร้างรายได้ที่มั่นคงและลดความผันผวนของพอร์ตการลงทุน นอกจากนี้ ยูโอบียังแนะนำให้ใช้กลยุทธ์การลงทุนในหลายสินทรัพย์ (Multi Asset) เพื่อกระจายความเสี่ยงและคว้าโอกาสการสร้างผลตอบแทนจากสินทรัพย์ ภูมิภาค และภาคอุตสาหกรรมที่หลากหลาย
นายเอเบล ลิม Head of Wealth Management Advisory and Strategy กลุ่มธนาคารยูโอบี ให้คำแนะนำสำคัญในการจัดการกับความผันผวนในตลาดระยะสั้น โดยเน้นกลยุทธ์ในการสร้างรายได้ การกระจายการลงทุนเพื่อรับมือกับความผันผวนของตลาด และการใช้ประโยชน์จากนโยบายของประธานาธิบดีทรัมป์ เขากล่าวว่า “ในช่วงที่ตลาดมีความผันผวนสูงเช่นนี้ ควรมุ่งเน้นไปที่บริษัทที่มีความมั่นคงในระยะยาว ซึ่งเป็นบริษัทที่มีโอกาสผิดนัดชำระหนี้น้อยกว่า กลยุทธ์หลักสามประการที่ต้องให้ความสำคัญคือการสร้างรายได้ การจัดการความผันผวน และการใช้ประโยชน์จากนโยบายของประธานาธิบดีทรัมป์”
กลยุทธ์ด้านรายได้ เช่น การลงทุนในบริษัทที่จ่ายเงินปันผลซึ่งมีกระแสเงินสดที่มั่นคงและงบดุลที่แข็งแกร่ง โดยเน้นไปที่บริษัทที่มีผลกำไร และจ่ายเงินปันผล มีผลตอบแทนจากการลงทุน (ROI) ที่แข็งแกร่ง และรักษาระดับหนี้ให้ต่ำ เนื่องจากบริษัทเหล่านี้สามารถทนต่อความผันผวนของตลาดได้ นอกจากนี้ แนวโน้มของอุตสาหกรรมการเงินในประเทศที่พัฒนาแล้วยังเป็นไปในทางบวก เนื่องจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรยังคงน่าสนใจ และคุณภาพสินทรัพย์ยังคงดีขึ้นอย่างต่อเนื่อง
เพื่อลดความผันผวนของตลาดที่อาจเกิดขึ้น การกระจายความเสี่ยงยังคงเป็นกุญแจสำคัญ เช่น อาเซียนมีโอกาสที่จะได้รับประโยชน์จากการเปลี่ยนแปลงในรูปแบบการค้าระหว่างประเทศและการกระจายห่วงโซ่อุปทาน นอกจากนี้ ทองคำยังคงเป็นสินทรัพย์ทรัพย์ปลอดภัยที่สำคัญ เพื่อช่วยกระจายความเสี่ยงยามที่มีความขัดแย้งด้านภูมิรัฐศาสตร์
การใช้ประโยชน์จากนโยบายของประธานาธิบดีทรัมป์
คาดว่า ภาคการเงินจะได้รับประโยชน์จากการผ่อนคลายข้อบังคับ ทำให้ธนาคารและสถาบันการเงินสามารถจัดสรรเงินทุนได้อย่างมีประสิทธิภาพผ่านการขยายธุรกิจ การจ่ายเงินปันผล และการซื้อหุ้นคืน การลดภาษีของบริษัทจะช่วยเสริมสร้างความสามารถในการทำกำไรของธุรกิจ ซึ่งจะสนับสนุนการเติบโตของตลาดโดยรวม
หุ้นขนาดเล็กและกลางในสหรัฐฯ ก็คาดว่าจะได้รับประโยชน์จากการลดภาษี โดยบริษัทเหล่านี้มักจะมุ่งเน้นการดำเนินธุรกิจภายในประเทศเป็นหลัก ทำให้มีการเสี่ยงน้อยกว่าต่อความตึงเครียดทางการค้าระหว่างประเทศ และมีรูปแบบการลงทุนที่ปลอดภัยยิ่งขึ้น นอกจากนี้ ราคาหุ้นของบริษัทขนาดเล็กในปัจจุบันยังน่าสนใจในการสร้างผลตอบแทนที่ดีกว่าหุ้นของบริษัทขนาดใหญ่
ภาคเทคโนโลยีอาจได้รับประโยชน์จากนโยบายการเติบโตของสหรัฐอเมริกาที่สนับสนุนการขยายตัวทางเศรษฐกิจและนวัตกรรม โดยเฉพาะอย่างยิ่งในด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) อย่างไรก็ตาม ผลกระทบของบริษัทและอุตสาหกรรมที่ยังคงต้องติดตามต่อและขึ้นอยู่กับการเปลี่ยนแปลงของตลาด
ดิจิทัลช่วยบริหารจัดการความมั่งคั่ง
นายกิดอน เจอโรม เคสเซล ผู้ช่วยกรรมการผู้จัดการใหญ่ ผลิตภัณฑ์เงินฝากและบริหารการลงทุนบุคคลธนกิจ ธนาคารยูโอบี ประเทศไทย ได้เน้นย้ำถึงความมุ่งมั่นของยูโอบีในการผสมผสานความเชี่ยวชาญด้านการลงทุนกับเทคโนโลยีดิจิทัลที่ทันสมัยเพื่อให้คำแนะนำตามเป้าหมายทางการเงินแก่ลูกค้า “My Wealth Planner” เครื่องมือดิจิทัลที่ออกแบบมาเพื่อช่วยลูกค้าสร้างพอร์ตการลงทุนเฉพาะบุคคล โดย My Wealth Planner ช่วยให้นักลงทุนเข้าใจสถานะทางการเงินของตน และวางรากฐานในการลงทุนที่ยั่งยืน เครื่องมือนี้จะประมวลผลข้อมูลของนักลงทุนเพื่อประเมินความเสี่ยงและกำหนดกลยุทธ์การลงทุนที่เหมาะสมกับเป้าหมายทางการเงิน ทำให้ลูกค้าได้รับคำแนะนำการลงทุนที่เหมาะสมและสามารถติดตามความคืบหน้าของพอร์ตการลงทุนของตนได้อย่างมีประสิทธิภาพ
ฟีเจอร์การบริหารความมั่งคั่งในแอปพลิเคชัน UOB TMRW ช่วยให้ลูกค้าสามารถซื้อ ขาย และสลับกองทุนรวมได้อย่างง่ายดาย พร้อมทั้งเข้าถึงกองทุนต่างประเทศจากสถาบันการเงินชั้นนำระดับโลก เช่น Fidelity International, Goldman Sachs Asset Management, J.P. Morgan Asset Management, PIMCO และ UOB Asset Management การพัฒนานี้ช่วยเพิ่มศักยภาพการลงทุนให้ลูกค้าสามารถบริหารจัดการการลงทุนได้โดยตรงจากโทรศัพท์มือถือ
UOB Thailand empowers Privilege Banking Customers with Resilient Investment Strategies at 2025 Outlook Seminar
UOB Thailand recently organised its 2025 Investment Outlook seminar, providing investors with insights and strategies to navigate dynamic market conditions. The event emphasissed the importance of dividend investing for consistent passive income and the construction of a resilient investment portfolio centred on core assets. These core asset strategies include multi-asset diversification and investment-grade bond funds, designed to help investors in achieving long-term financial objectives. Additionally, the seminar explored tactical investment opportunities, emphasising income-focused strategies, diversification amidst potential market volatility, and capitalising on President Trump’s pro-growth policies to seize short-term market opportunities.
The global economic outlook in 2025 will be notably shaped by the return of former President Donald Trump and the implications of his policies on both the U.S. and global economies. The anticipated inflationary effects of these policies, particularly regarding trade tariffs, are likely to have mixed impacts on economic growth. A key development to monitor will be the phased implementation of tariffs, set to begin in Q2 2025, with full implementation expected by the first half of 2026.
Thailand’s economic growth outlook remains resilient despite external challenges
Thailand’s GDP is projected to grow by 2.9 per cent in 2025, driven by substantial fiscal spending and expectations of improved consumer spending. Mr Enrico Tanuwidjaja, ASEAN Economist at Global Economics and Market Research, UOB Group, said “Government expenditure remains a critical driver of growth, with fiscal measures expected to stimulate the economy. While tourism underperformed last year, improvements in visa policies and changes in export patterns are expected to support recovery, especially in merchandise exports to regional markets, rather than the U.S. Projected growth includes 37.5 million visitors, 2 per cent in exports, and a budgetary boost of over 4.5 per cent. However, challenges such as high household debt and limited credit growth persist. The recovery in Thailand is largely driven by the services sector, which is anticipated to lead growth in 2025.”
Strategic investment recommendations for investors
During the seminar, UOB’s wealth advisory emphasised the importance of building resilient investment portfolios capable of withstanding potential volatility stemming from policy uncertainties. Investors were advised to allocate funds into high-quality, investment-grade bonds to ensure consistent income while reducing portfolio volatility. Additionally, UOB recommended adopting a multi-asset strategy to diversify risk across various asset classes, regions, and sectors.
Mr Abel Lim, Head of Wealth Management Advisory and Strategy, UOB Group, provided key recommendations for managing short-term market fluctuations. He stressed the importance of focusing on income strategies, diversifying investments to weather market volatility, and leveraging President Trump’s pro-growth policies. He said, “During periods of high market volatility, the recommended approach is to prioritise companies with long-term stability—those that are less likely to default. The three key strategies to focus on are income generation, managing volatility, and capitalising on President Trump’s policies. Emphasis should be placed on dividend-paying companies that are profitable, have strong returns on investment (ROI), and maintain low debt levels, as these companies are better positioned to endure market fluctuations. Furthermore, developed market financials are benefiting from regulatory deregulation, tax relief, and recapitalisation, which position them for higher returns despite economic uncertainties.”
Income strategies, such as investing in dividend-paying companies with steady cash flows and strong balance sheets, were highlighted as prudent approaches. Additionally, the outlook for developed market financials is positive, as bond yields remain attractive, and their asset quality continues to improve.
To mitigate potential market volatility, diversification remains key. ASEAN, for example, stands to benefit from shifts in global trade patterns and supply chain diversification, while a market-neutral approach—particularly in Asian stocks—could prove effective. Such strategies aim to generate returns regardless of market direction. Furthermore, gold continues to be a valuable asset, offering a safe haven during times of economic uncertainty.
Impact of President Trump’s Pro-Growth Policies
The financial sector is expected to see significant benefits from regulatory easing, enabling banks and financial institutions to allocate capital more effectively through business expansion, dividend payouts, and share buybacks. Corporate tax reductions are anticipated to enhance business profitability, supporting overall market growth.
Small- and mid-cap U.S. stocks are also poised to benefit from potential tax cuts. These companies, which are often more domestically focused, face less exposure to global trade tensions, offering a safer investment profile. Additionally, the current stock valuations of smaller firms present attractive opportunities for outperformance over large-cap stocks.
The technology sector could benefit from U.S. pro-growth policies that support economic expansion and innovation, particularly in areas like artificial intelligence. However, the impact on specific companies and sectors remains subject to evolving market dynamics.
Leveraging Digital Advancements in Wealth Management
Mr Gidon Jerome Kessel, Head of Deposit and Wealth Management at UOB Thailand, highlighted UOB’s commitment to integrating human expertise with cutting-edge digital tools to provide tailored services to clients. He introduced the “My Wealth Planner”, a new digital tool designed to assist clients in creating personalised financial portfolios. My Wealth Planner helps investors understand their financial situation and lays the foundation for sustainable investments. The tool processes client data to assess risk profiles and formulates investment strategies tailored to their needs, encompassing both funds and insurance. This ensures clients receive sound investment advice while tracking their financial progress effectively.
UOB’s wealth management are one of the features on the UOB TMRW app. This feature enables clients to easily buy, sell, and switch mutual funds, providing seamless access to offshore funds from leading global fund houses, including Fidelity International, Goldman Sachs Asset Management, J.P.Morgan Asset Management, PIMCO, and UOB Asset Management. This enhancement further empowers clients to manage their investments directly from their mobile devices.
